Αυτή θα μπορούσε να είναι μία από τις μεγαλύτερες επενδυτικές ευκαιρίες εκεί έξω

Ο μέσος επενδυτής μάλλον δεν έχει ακούσει ποτέ για αμοιβαία κεφάλαια, πόσο μάλλον να σκεφτεί να αγοράσει ένα. Αλλά αυτές οι εξαιρετικά ευέλικτες επενδύσεις κλειστού τύπου μπορεί να αντιπροσωπεύουν μία από τις μεγαλύτερες επενδυτικές ευκαιρίες στην αγορά σήμερα.

Με τους επενδυτές να κερδίζουν τόσο σε ομόλογα όσο και σε μετοχές, η επιλογή φαίνεται να είναι να φύγουν για μετρητά ή απλώς να τα απορροφήσουν και να απαλλαγούν από τις ζημίες που είναι πιθανό να χειροτερέψουν προτού βελτιωθούν. Ωστόσο, αυτές οι ασταθείς συνθήκες της αγοράς δημιουργούν μεγάλες εκπτώσεις στα αμοιβαία κεφάλαια που μπορούν να προσφέρουν στους επενδυτές μια τρίτη επιλογή για να ξεπεράσουν την ύφεση.

Για να προσδιορίσετε εάν τα αμοιβαία κεφάλαια έχουν νόημα για το οικονομικό σας σχέδιο, σκεφτείτε να συνεργαστείτε με έναν οικονομικό σύμβουλο.

Τι είναι τα επενδυτικά κεφάλαια;

Τα αμοιβαία κεφάλαια είναι εταιρείες που συγκεντρώνουν χρήματα για να επενδύσουν σε άλλα περιουσιακά στοιχεία, από ξένες μετοχές έως εταιρικά χρέη και ακίνητα έως μετοχές άλλων περιουσιακών στοιχείων. Αυτά τα κεφάλαια κλειστού τύπου δημιουργούνται με περιορισμένο αριθμό μετοχών. Οι νέοι επενδυτές μπορούν να αγοράσουν στο αμοιβαίο κεφάλαιο μόνο στην αρχή ή εάν ο διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου παίρνει τα μετρητά τους για να αγοράσει πρόσθετα περιουσιακά στοιχεία και να δημιουργήσει νέες μετοχές. Και όταν ένας επενδυτής θέλει να ξεπουλήσει, ο διαχειριστής πουλά περιουσιακά στοιχεία για να εξαργυρώσει τα εξαργυρωμένα μερίδια. Η μόνη επιλογή για έναν εξωτερικό επενδυτή είναι να αγοράσει υπάρχουσες μετοχές.

Λόγω αυτής της δομής, οι μετοχές των αμοιβαίων κεφαλαίων μπορεί να έχουν μία αξία με βάση τα περιουσιακά στοιχεία του καταπιστεύματος, αλλά να διαπραγματεύονται σε διαφορετική τιμή με βάση την προσφορά και τη ζήτηση των επενδυτών. Αυτό είναι κάτι που μοιάζει με μια μετοχή που αποτιμάται σε λογιστική τιμή, αλλά διαπραγματεύεται σε τιμή αγοράς. Στην περίπτωση των unit trusts, η υποκείμενη καθαρή αξία των μεριδίων της μονάδας μπορεί να αξίζει περισσότερο ή λιγότερο από την τιμή διαπραγμάτευσης. Και αυτή τη στιγμή πολλά καταπιστεύματα διαπραγματεύονται με εκπτώσεις κατά μέσο όρο 15%, με αναφορές για μετοχές ορισμένων καταπιστευμάτων να έχουν προεξοφληθεί κατά περισσότερο από 60%.

Αυτό ισχύει ιδιαίτερα για τα καταπιστεύματα που επενδύουν σε περιουσιακά στοιχεία στο Ηνωμένο Βασίλειο, όπου η πολιτική και οικονομική αναταραχή προκαλεί σύγχυση στους επενδυτές. Σύμφωνα με την Ένωση Εταιρειών Επενδύσεων, έναν βιομηχανικό όμιλο, η μέση εμπιστοσύνη διαπραγματεύεται με έκπτωση 15% στην αξία του ενεργητικού της, το μεγαλύτερο κενό από το 2012.

Ας πάρουμε την περίπτωση της Nippon Active Value Fund plc (NAVF: LSE ), η οποία επενδύει σε ιαπωνικές μετοχές μικρής κεφαλαιοποίησης, που διαπραγματεύεται πρόσφατα σε £117 (GBP), ενώ η τελευταία εισηγμένη μειωμένη καθαρή αξία ενεργητικού για το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι £131,61. έκπτωση 11,33%.

Μια πιο απότομη έκπτωση – που ορισμένοι αναλυτές θεωρούν πολύ απότομη – είναι η Oakley Capital Investments Limited Trust (OCI: LSE ) που διαπραγματεύεται στις £395, έκπτωση 37,2% ακόμη και μετά την πρόσφατη άνοδο της τιμής της μετοχής της κατά 4,9%. Η εταιρεία επενδύει σε ιδιωτικά επενδυτικά κεφάλαια με επίκεντρο την Ευρώπη που κατέχουν εταιρείες υψηλής ανάπτυξης και μεσαίας κεφαλαιοποίησης, κυρίως στους τομείς της τεχνολογίας, των καταναλωτών και της εκπαίδευσης.

Αλλά δεν βλέπουν όλα τα καταπιστεύματα τόσο μεγάλες εκπτώσεις. Η Fidelity Special Values ​​PLC Trust (FSV: LSE), η οποία επενδύει σε μετοχές βρετανικών εταιρειών που αναζητούν μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου, διαπραγματεύθηκε πρόσφατα σε £250,5, ενώ η τελευταία εισηγμένη μειωμένη καθαρή αξία ενεργητικού για το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι £273,91 – έκπτωση 8,%.

Πώς να αγοράσετε αμοιβαία κεφάλαια

Οι επενδυτές που επιθυμούν να αγοράσουν ξένα αμοιβαία κεφάλαια πρέπει να εργαστούν μέσω ενός διεθνούς μεσίτη, ο οποίος περιλαμβάνει αρκετές από τις μεγαλύτερες πλατφόρμες συναλλαγών, όπως η Interactive Brokers και η Fidelity. Εξετάστε το ενδεχόμενο να συνεργαστείτε με έναν οικονομικό σύμβουλο για να σας βοηθήσει να πλοηγηθείτε σε αυτήν την επένδυση.

Η κατώτατη γραμμή

Τα αμοιβαία κεφάλαια είναι εξαιρετικά ευέλικτες επενδύσεις κλειστού τύπου και μπορούν να αντιπροσωπεύουν μία από τις μεγαλύτερες επενδυτικές ευκαιρίες που υπάρχουν σήμερα. Εν μέσω αστάθειας της αγοράς, ίσως αξίζει να τις εξερευνήσετε για το χαρτοφυλάκιό σας.

Συμβουλές για επενδύσεις

  • Η διορατικότητα και η καθοδήγηση ενός οικονομικού συμβούλου μπορεί να σας βοηθήσει με αμοιβαία κεφάλαια και άλλες πιο σύνθετες επενδύσεις. Η εύρεση ενός οικονομικού συμβούλου δεν χρειάζεται να είναι δύσκολη. Το δωρεάν εργαλείο του SmartAsset σας ταιριάζει με έως και τρεις χρηματοοικονομικούς συμβούλους που εξυπηρετούν την περιοχή σας και μπορείτε να κάνετε συνέντευξη από τους συμβούλους σας χωρίς χρέωση για να προσδιορίσετε ποιος είναι κατάλληλος για εσάς. Εάν είστε έτοιμοι να βρείτε έναν σύμβουλο που μπορεί να σας βοηθήσει να επιτύχετε τους οικονομικούς σας στόχους, ξεκινήστε τώρα.

  • Όταν θέλετε να αγοράσετε χαμηλά και να πουλάτε ψηλά, δεν πρέπει να χάνετε τα μάτια σας από τις προκλήσεις του πληθωρισμού. Χρησιμοποιήστε τον δωρεάν υπολογιστή μας για τον πληθωρισμό όταν αναζητάτε μια εκτίμηση για το πώς ο πληθωρισμός θα επηρεάσει τις επενδύσεις σας.

Πίστωση εικόνας: ©iStock.com/g-stockstudio, ©iStock.com/ronstik

The post Αυτό θα μπορούσε να είναι μία από τις μεγαλύτερες επενδυτικές ευκαιρίες που υπάρχουν εμφανίστηκε πρώτα στο SmartAsset Blog.

Leave a Comment